Como funciona a Renda Fixa Digital e qual seu diferencial?

Para entender como funciona a Renda Fixa Digital, é preciso primeiro analisar o mercado tradicional, incluindo Certificado de Depósito Bancário (CDB), Letras de Crédito e Tesouro Direto.

Na prática, o resultado é o mesmo: o poupador recebe um ganho, que pode ser periódico ou apenas no final do período, além do valor inicial aplicado.

Mas afinal, como ocorre o fluxo de pagamentos da Renda Fixa Digital, qual é a garantia, a origem dos recursos e como saber o potencial de lucro?

Como funciona a Renda Fixa Digital?

A Renda Fixa Digital é garantida por ativos reais, como debêntures e notas comerciais. Esses instrumentos financeiros representam dívidas de empresas, onde o investidor recebe um pagamento previamente acordado segundo a previsão na lâmina da oferta de cada produto.

Embora seja um ativo digital, a Renda Fixa Digital proporciona um potencial previsível, sustentado por um ativo securitizado. Essa classe de ativos digitais é conhecida como Real World Assets (RWA), pois representa investimentos no “mundo real”.

A MB Securitizadora converte esses instrumentos em títulos negociáveis e disponibiliza certificados de recebíveis em sua plataforma de crowdfunding, conforme a Resolução CVM n.88, oferecendo uma oportunidade de investimento exclusiva para seus clientes.

Quem paga os ganhos da Renda Fixa Digital?

Os ganhos da Renda Fixa Digital são repassados mediante pagamento dos respectivos instrumentos, como notas comerciais ou debêntures, representando assim uma dívida corporativa. Vale destacar que esses ativos não possuem garantia de nenhuma das partes, de mecanismos de seguro ou do Fundo Garantidor de Crédito (FGC).

Esses direitos creditórios serão alocados em um patrimônio segregado e contam com uma garantia fidejussória, o que significa que uma empresa se compromete a assumir as responsabilidades financeiras ou legais de outra, caso esta não consiga honrar seus compromissos. No ato da liquidação, ou seja, o efetivo pagamento dos proventos, o detentor do token recebe o valor em reais (R$) diretamente na conta do MB.

Como ocorre o processo de tokenização?

As ofertas de Renda Fixa Digital do MB seguem as regras de crowdfunding conforme a Resolução CVM n.88. Abaixo você encontra as 5 principais etapas desse processo:

• Aquisição dos Direitos Creditórios: A MB Securitizadora negocia e adquire o instrumento de dívida corporativa, como uma nota Comercial ou Debênture.
• Emissão dos Certificados de Recebíveis: Nesse momento a MB Securitizadora emite os Certificados de Recebíveis.
• Emissão do token: A MB Securitizadora registra o contrato inteligente (smart contract) no blockchain, com o respectivo número de tokens disponíveis na oferta.
• Venda aos clientes: Os tokens são disponibilizados para venda direta aos clientes do MB na plataforma, representando uma fração correspondente do ativo-fim.
• Pagamento: Após receber o pagamento dos direitos ou recebíveis, a MB Securitizadora transfere os valores líquidos em reais (R$) diretamente na conta do MB dos respectivos titulares dos tokens.

Benefícios da tokenização para emissores e compradores

A tokenização oferece vantagens significativas para emissores e usuários. Para os emissores, a redução da burocracia é um benefício chave, tornando a captação de recursos mais rápida e com menos custos.

Fragmentar o ativo em pequenas porções permite alcançar um público maior, possibilitando uma precificação mais equilibrada da oferta. Além disso, a tokenização abre acesso a um mercado global, expandindo o alcance para investidores além das fronteiras tradicionais.

Para os investidores, a transparência do blockchain e solidez de intermediários sólidos e experientes, como o MB, traz um risco menor. Na prática, essa modalidade oferece formas de diversificar a carteira com potencial de ganho mais alto.

Qual o principal risco da Renda Fixa Digital?

O principal risco é o atraso ou não pagamento por parte da empresa ou intermediário responsável por quitar suas obrigações. Para mitigar esse problema, o MB conta com uma equipe de especialistas dedicados à análise de risco de crédito e à criação de estruturas societárias e financeiras independentes, além de buscar garantias para proteger o detentor do token.

Antes de investir em Renda Fixa Digital, é essencial compreender as informações da oferta e revisar os documentos relevantes, como o manual do investidor e os termos de securitização, uso e aceitação dos riscos. Outro ponto importante é que ofertas de crowdfunding via Resolução CVM 88 não oferecem mercado secundário, o que afeta negativamente a liquidez desses ativos.

Por fim, vale destacar que os tokens de Renda Fixa Digital não possuem coobrigação da MB Securitizadora, o que significa que o pagamento das obrigações dependerá exclusivamente da regularidade com que forem quitadas as obrigações e proventos indicados no prospecto de cada oferta. Em resumo, há risco de perda total do capital investido.

Qual a principal vantagem da Renda Fixa Digital?

A maior vantagem de investir na Renda Fixa Digital do MB é a possibilidade de obter ganhos superiores aos dos ativos tradicionais. Mesmo sendo um ativo digital, a Renda Fixa Digital oferece um ganho previsível, garantido por um ativo real.

O investimento conta com a segurança e transparência do registro no blockchain, além de ser fracionável em qualquer quantidade, tornando-o mais acessível. Vale destacar que vendas totais de ativos digitais de até R$35 mil mensais são isentas de imposto sobre o ganho de capital.

Como investir em Renda Fixa Digital do MB?

No MB, investir em Renda Fixa Digital é simples e prático, utilizando a mesma conta e cadastro usados para negociar Bitcoin e outros ativos digitais.

• O processo começa com a criação da conta, sendo recomendável optar pela verificação para aumentar o limite.
• Após a aprovação, transfira o valor para a conta indicada via TED ou PIX, sempre utilizando uma conta vinculada ao mesmo CPF ou CNPJ do cadastro.
• Quando o depósito for confirmado, acesse a seção “Renda Fixa Digital” e selecione o produto desejado clicando em “Negociar agora”.
• Por fim, siga as instruções da plataforma e confirme a operação.

Lembre-se de analisar com cautela os riscos e prazos estimados de pagamento para cada produto.

Agora que você conferiu como funciona a Renda Fixa Digital, aproveite para maximizar o potencial de sua carteira com as ofertas do MB.