Selic em alta ou queda: quando comprar Renda Fixa Digital?
Redação
O retorno das aplicações de Renda Fixa tende a subir quando a Selic está alta, mas como identificar o melhor momento para investir?
Aprenda a reagir a cenários de alta e baixa da taxa de juros e descubra como maximizar seus ganhos com as oportunidades de Renda Fixa Digital.
Como funciona o investimento em Renda Fixa?
No investimento em Renda Fixa, o investidor realiza um empréstimo ao emissor do título, recebendo, em troca, o valor investido acrescido de uma rentabilidade como compensação pelo prazo da operação.
Existem títulos públicos, como os emitidos pelo Tesouro Nacional, e títulos privados, oferecidos por instituições financeiras e empresas. Alguns títulos pagam parcelas periódicas (juros ou amortizações), enquanto outros retornam o montante total apenas no vencimento.
A rentabilidade desse segmento é influenciada pela taxa Selic, que é a taxa básica de juros da economia e serve como referência para os custos de empréstimos no país.
Qual o impacto da alta da taxa Selic na Renda Fixa?
Quando a taxa Selic aumenta, os títulos de dívida se tornam mais atraentes devido aos retornos mais altos. No entanto, o impacto varia entre ativos pré-fixados e pós-fixados, que seguem índices econômicos ou taxas de referência futuras. De modo geral, a procura por títulos de Renda Fixa cresce nesses períodos, já que investidores buscam maior previsibilidade e segurança nos rendimentos.
Os investimentos pós-fixados tendem a ser mais vantajosos, pois seus retornos acompanham a elevação dos índices, refletindo as mudanças na Selic. Em contrapartida, os títulos pré-fixados podem desvalorizar, pois seus rendimentos permanecem fixos, tornando-se menos atrativos em um cenário de juros mais altos.
Como a Renda Fixa reage aos cortes na taxa Selic?
Quando a Selic cai, investidores tendem a diversificar suas carteiras em busca de retornos mais altos. Embora a queda dos juros seja bem recebida no mercado de Renda Variável, seu impacto também é positivo para ativos de Renda Fixa prefixados, pois seu retorno é definido desde o início do contrato.
Mesmo que os cortes na Selic reduzam a cotação dos títulos pós-fixados, não é correto afirmar que esse momento beneficia apenas o mercado acionário e ativos sem previsão de retorno, como ouro, imóveis, moedas estrangeiras e Bitcoin. A Renda Fixa prefixada se torna uma opção atrativa para quem busca previsibilidade em meio à queda dos juros.
Alta da taxa Selic: onde investir em Renda Fixa Digital?
Em cenários de alta na taxa Selic, investimentos em Renda Fixa Digital atrelados à inflação ou à taxa CDI se tornam atraentes, pois tendem a proteger contra a redução do poder de compra. Nesses casos, o investidor deve buscar ativos pós-fixados, como aqueles atrelados à taxa CDI ou a índices de inflação.
Essas opções costumam oferecer retornos superiores à inflação, preservando o poder de compra do capital investido ao longo do tempo. De forma similar, os títulos pré-fixados com prazos mais curtos tendem a apresentar menor variação com mudanças na taxa Selic, tornando-se uma excelente opção para os investidores.
Queda na taxa Selic: onde investir em Renda Fixa Digital?
Em períodos de corte na taxa Selic, o investidor que busca segurança e previsibilidade de retorno deve priorizar títulos de Renda Fixa Digital pré-fixados, ou seja, aqueles com retorno previamente definido. Dessa forma, mesmo que o Banco Central continue sua política de redução nas taxas de juros, o retorno esperado do ativo permanece inalterado.
Embora a queda da Selic torne a Renda Fixa menos atraente, isso não significa prejuízo para o investidor, mesmo nos títulos pós-fixados. Na prática, o investidor precisa apenas aguardar o vencimento dos títulos para receber o pagamento do principal, acrescido do retorno estipulado na oferta, independentemente da queda na taxa Selic, trazendo um retorno previsível e seguro ao longo do tempo.
Como saber se a taxa Selic vai subir ou cair?
A projeção da taxa Selic pode ser consultada na pesquisa Focus, divulgada semanalmente pelo Banco Central. Essa pesquisa reúne as expectativas de aproximadamente 100 instituições financeiras sobre indicadores econômicos, como inflação, PIB e Selic. Os dados são coletados até sexta-feira e publicados a cada segunda-feira.
A decisão de elevar, manter ou reduzir a Selic é tomada pelo Comitê de Política Monetária (Copom) do Banco Central, com o objetivo de alcançar a meta de inflação definida pelo Conselho Monetário Nacional. Essa decisão é divulgada por meio de comunicados oficiais após as reuniões do comitê. Os membros do Copom avaliam o cenário econômico atual, bem como as projeções para a inflação e o crescimento.
Como a alta ou queda da taxa Selic impacta o CDI?
A taxa Selic e o Certificado de Depósito Interbancário (CDI) estão intimamente relacionados, pois a taxa CDI é definida pelos juros dos empréstimos de curtíssimo prazo entre bancos, que são indexados à Selic. Assim, quando a Selic sobe, o CDI tende a acompanhar esse movimento, e o contrário ocorre nos cortes da taxa Selic.
A taxa CDI segue de perto a Selic porque os bancos baseiam seus empréstimos diários nas expectativas da taxa básica de juros. Portanto, mudanças na Selic influenciam o CDI, que por sua vez serve como referência para aplicações em Renda Fixa. Essa relação direta entre a Selic e o CDI se reflete tanto em títulos pós-fixados quanto nos prefixados.
Qual a vantagem da Renda Fixa Digital do MB?
Na Renda Fixa Digital do Mercado Bitcoin (MB), você conta com uma análise criteriosa dos aspectos jurídicos e operacionais realizada por especialistas. O ganho do investidor vem dos ativos reais representados na forma de tokens, incluindo contratos de recebíveis e instrumentos de dívida privada. Tais títulos, antes oferecidos somente aos grandes investidores, passam a ser disponibilizados em qualquer dia da semana.
Outro diferencial é a isenção de ganho de capital na venda de até R$ 35 mil mensais para pessoas físicas, considerando toda a carteira de criptoativos. Em resumo, no MB você encontra ofertas de Renda Fixa Digital de diferentes emissores, a partir de R$ 100, permitindo a composição de uma carteira de investimentos diversificada.
Como escolher entre Renda Fixa prefixada e pós-fixada?
Diversificar a carteira de investimentos, combinando opções pré e pós-fixadas, é uma estratégia comum para equilibrar riscos e oportunidades. Além disso, o horizonte de investimento e os objetivos financeiros pessoais desempenham um papel fundamental na decisão.
Em resumo, não há uma resposta definitiva sobre qual é melhor, pré ou pós-fixado. A escolha dependerá de uma análise cuidadosa das condições econômicas, dos objetivos financeiros e da tolerância ao risco de cada investidor.
Qual o retorno do investimento em Renda Fixa Digital?
Mesmo representada como ativo digital (token), a Renda Fixa Digital oferece um retorno previsível, garantido por um direito creditório securitizado. A Renda Fixa Digital não paga juros, mas alguns desses ativos possuem um calendário de pagamentos periódicos, por isso é importante analisar a lâmina de cada oferta.
A remuneração paga ao investidor vem do ganho dos respectivos ativos reais representados como token, ou seja, do pagamento dos valores acordados nos direitos creditórios correspondentes. OS ATIVOS NÃO CONTAM COM GARANTIA DAS PARTES, DE QUALQUER MECANISMO DE SEGURO OU DO FUNDO GARANTIDOR DE CRÉDITO – FGC.
Quais os riscos da Renda Fixa Digital do MB?
Os riscos em investimentos de Renda Fixa Digital do MB estão ligados tanto à capacidade da empresa emissora de honrar os pagamentos quanto à performance dos portfólios em casos de ativos pulverizados, como recebíveis de múltiplos pagadores.
A Renda Fixa Digital do MB, embora não apresente cobertura do Fundo Garantidor de Crédito, busca a segurança por meio de uma análise criteriosa de risco dos emissores, uso de garantias reais (como imóveis ou recebíveis) e estruturas diversificadas.
Como investir em Renda Fixa Digital no MB?
No MB, investir em Renda Fixa Digital é simples e prático, utilizando a mesma conta e cadastro para negociar Bitcoin e outros ativos digitais. O processo começa com a abertura de conta, sendo recomendada a verificação para aumentar o limite.
Após a aprovação, transfira o valor via TED ou PIX para a conta indicada, utilizando uma conta com o mesmo CPF ou CNPJ do cadastro. Com o depósito confirmado, clique em “Renda Fixa Digital”, escolha o produto e clique em “Negociar agora”. Em seguida, siga as instruções da plataforma e finalize a operação.
Lembre-se de analisar com cautela os riscos e os prazos estimados de pagamento de cada produto.
